基于Copula-CVaR的农场利润与经济风险统计方法

来源：湖北农业科学杂志2020年第11期北京时间：

作者：党荣

单位：渭南师范学院经济与管理学院, 陕西 渭南 714099

摘要：针对农场的作物产量及农业收入受到多方面因素的影响, 提出了一种用于计算农场利润和经济风险的统计模型。该模型在已有统计理论的基础上采用条件风险值（CVaR）来评估地理多样化的有效性。CVaR用于基准化损失, Copula函数用于建模边际收益之间的联合分布。结果表明, 地理多样化对于小麦农场投资组合是可行的农业风险管理方法, 可以在控制风险的同时实现其最佳预期收益。通过与传统的多元正态分布模型相比, 基于Copula的均值CVaR模型更能模拟极端损失, 为农业风险管理提供了新的思路。

关键词：农场利润,地理多样化,CVaR,Copula函数,投资组合